Оценка надежности ЮниКредит Банка
Кредитное заключение АО ЮниКредит Банк
Дата кредитного заключения 29.07.2018
Срок действия рекомендаций — 1 год
1. Полное название эмитента
Акционерное общество "ЮниКредит Банк"
Рег. номер: 1
2. Рейтинги и рекомендации
Рейтинги |
S&P |
Moody’s |
Fitch |
АКРА |
Эксперт РА |
Moneyzzz (совместно с @riskovik) |
Рейтинги АО ЮниКредит Банк |
BВВ- негативный (ноябрь 2018г.) |
|
ВВВ- стабильный (декабрь 2018 г.) |
AАA(ru) стабильный (июнь 2018 г.) |
ruAAА стабильный (май 2019 г.) |
A (июнь 2019) |
В таблице приведен итоговый рейтинг.
Основные составляющие:
- Собственный рейтинг банка в стабильной ситуации - А.
- Рейтинг банка в стрессовой ситуации - B.
- Ожидаемый уровень поддержки - высокий.
Рекомендация:
Исходя из результатов проведенной оценки рисков, нет ограничений на размещение денежных средств в финансовые инструменты Банка. В случае стрессовой ситуации Банк с высокой вероятностью получит поддержку от государства и основного акционера
3. SWOT -анализ
Ключевые положительные моменты:
- АО ЮниКредит Банк является крупным российским банком (9-е место по активам и 8-е по собственному капиталу на 01.05.2019 г.), включен ЦБ РФ в число 11 системно значимых кредитных организаций России.
- Высокая оценка качества управления в Банке, в том числе контроль со стороны UniCredit S.p.A. за деятельностью Банка и адекватная система риск-менеджмента.
- Сильная позиция по ликвидности обеспечивающая достаточное покрытие потенциальных оттоков привлеченных средств - высоколиквидными активами.
- Банк выполняет требования по достаточности капитала (Н1.0 = 15,851%, Н1.1 = 12,958% на 01.05.2019 г. при пороговых 8% и 4,5% соответственно).
Ключевые отрицательные моменты:
- Концентрация привлеченных средств. Около 40% обязательств Банка (433 млрд руб.) представлено средствами десяти крупнейших групп вкладчиков (кредиторов).
- Отраслевая концентрация кредитного портфеля. В соответствии с МСФО на 31.12.18 доля трёх крупнейших отраслей в кредитном составила 42,4% (горнодобывающая и металлургическая промышленность, торговля и химическая промышленность).
- Доля обесцененных розничных кредитов на 31 декабря 2017 год по МСФО (просроченных и непросроченных) составляет – 11,41%, корпоративных кредитов – 7,78%.
- Банк имеет среднюю для своих масштабов сеть: 13 филиалов, 63 доп. офисов, 13 операционных офисов и 11 представительств (в т.ч. 1 за рубежом).
- Возможные ограничения на инвестиции в РФ со стороны ЕС, могут негативно сказаться на возможностях оказания поддержки со стороны основного акционера.
4. Структура владения
Схема владения приведена в приложении 9
100% принадлежит ЮниКредит С.п.А. (UniCredit S.p.A.).Адрес местонахождения: Италия, Милан, 20154, Пьяцца Гаэ Ауленти, 3, башня А. Дата учреждения 28.04.1870.
4.1. Основной конечный бенефициар
Контролирующим лицом является ЮниКредит С.п.А. . (UniCredit S.p.A.). Акции ЮниКредит С.п.А. находятся в публичном обращении.
4.2. Вероятность поддержки акционеров в случае кризиса
В случае необходимости основной акционер готов предоставлять Банку финансирование, а также осуществлять вливание капитала, поскольку российский рынок является стратегически значимым для UniCredit S.p.A. Также высока вероятность поддержки со стороны государства, учитывая системную значимостью Банка в российской банковской системе.
5. Анализ основных финансовых показателей
Отчетность АО ЮниКредит Банк на 01.05.2019 (млрд. руб., изменения за 4 месяца) по РСБУ (используются также данные и расшифровки по МСФО за 2018 год и 1 квартал 2019 года).
Капитал – 207,980 млрд. руб. (+2,970 млрд. руб.) по 123 форме.
Активы 1 486,794 млрд. руб. (+110,154 млрд. руб.).
87,484 млрд. руб. (-4,966 млрд. руб.) - касса и корсчета.
156,443 млрд. руб. (+60,454 млрд. руб.) - вложения в ценные бумаги.
288,871 млрд. руб. (-17,970 млрд. руб.) – межбанковские кредиты
673,932 млрд. руб. (+50,340 млрд. руб.) – кредиты юридическим лицам и ИП, в том числе балансовая просроченная задолженность – 28,108 млрд. руб. (+4,322 млрд. руб.) или 4,17% по РСБУ.
166,660 млрд. руб. кредиты физ. лицам. (+27,671 млрд. руб.), в том числе балансовая просроченная задолженность – 10,675 млрд. руб. (-1,939 млрд. руб.) или 6,41% по РСБУ.
17,612 млрд. руб. (+0,808 млрд. руб.) - основные средства и капитальные вложения
Пассивы:
773,705 млрд. руб. (+62,271 млрд. руб.) - средства юр. лиц.
244,614 млрд. руб. (+26,601 млрд. руб.) - вклады физ. лиц.
117,038 млрд. руб. (+2,405 млрд. руб.) - средства кредитных организаций.
0,046 млрд. руб. - выпущенные долговые обязательства.
63,876 млрд. руб. (-2,808 млрд. руб.)- сформированные резервы.
Прибыль (по РСБУ):
За 4 месяца 2019 год- +1,179 млрд. руб.За 2018 год чистая прибыль составила +20,385 млрд. руб. За 2017 год +28,032 млрд. руб.
Приложение 1. Динамика значений основных обязательных нормативов (ликвидность и капитал).
Приложение 2. Динамика состава активов, в том числе структуры кредитного портфеля.
Приложение 3. Качество кредитного портфеля (РСБУ и МСФО).
Приложение 4. Динамика состава пассивов и показателей рентабельности.
Приложение 5. Основные показатели по РСБУ, тыс. руб.
Приложение 6. Участие в уставном капитале (по данным СПАРК).
Приложение 7. Отраслевая структура кредитного портфеля и концентрация средств клиентов по МСФО.
Приложение 8. Динамика финансовых результатов и активов Банка с 2008 года.
Приложение 9. Схема взаимосвязей банка и лиц, под контролем либо значительным влиянием которых находится банк.
Приложение 1. Динамика значений основных обязательных нормативов (ликвидность и капитал)
Динамика нормативов достаточности и капитала
Динамика нормативов ликвидности
Приложение 2. Динамика состава активов, в том числе структуры кредитного портфеля.
Состав активов
Кредитный портфель
Приложение 3. Качество кредитного портфеля (РСБУ и МСФО).
Качество кредитного портфеля РСБУ
Качество кредитного портфеля на 31 марта 2019 года по МСФО
Приложение 4. Динамика состава пассивов ( в том числе привлечённых средств) и показателей рентабельности.
Состав пассивов
Привлеченные средства
Приложение 5. Основные показатели по РСБУ, тыс. руб.
|
АКТИВЫ |
01.05.2019 |
01.04.2019 |
01.01.2019 |
01.05.2018 |
1.1. |
Наличность |
87 495 608 |
100 268 982 |
54 752 769 |
92 449 673 |
1.2.1.1. |
Межбанковские кредиты (депозиты) предоставленные (размещенные) |
288 871 208 |
293 433 567 |
292 200 364 |
306 841 077 |
1.2.1.2. |
Кредиты юр. лицам и индивидуальным предпринимателям |
673 932 419 |
656 769 614 |
726 296 566 |
623 592 075 |
1.2.1.2.7. |
в т.ч. Просроченная задолженность по кредитам ЮЛ и ИП |
28 108 293 |
21 873 953 |
22 988 799 |
23 786 102 |
1.2.1.3. |
Кредиты физ.лицам |
166 660 473 |
161 233 387 |
154 380 322 |
138 989 327 |
1.2.1.4.7. |
в т.ч. Просроченная задолженность по кредитам ФЛ |
10 675 208 |
10 540 476 |
9 415 323 |
12 614 702 |
1.2.1.5. |
Требования по аккредитивам |
16 719 904 |
17 395 250 |
17 318 949 |
8 925 531 |
1.2.1.6. |
Прочая ссудная задолженность |
2 108 |
156 631 |
0 |
353 |
1.2.2. |
Вложения в операции финансовой аренды (лизинга) и приобретенные права требования |
12 162 157 |
11 696 267 |
13 671 475 |
6 318 290 |
1.2. |
Ссудная задолженность |
1 158 348 269 |
1 140 684 716 |
1 203 867 676 |
1 084 666 653 |
1.3. |
Финансовые активы |
181 519 568 |
204 240 658 |
104 263 623 |
146 001 752 |
1.4. |
Средства в расчетах |
323 |
0 |
0 |
0 |
1.6. |
Дебиторская задолженность |
21 755 679 |
15 462 680 |
22 725 100 |
20 047 031 |
1.7. |
Требования по получению процентов |
8 925 033 |
9 338 453 |
4 933 892 |
6 877 104 |
1.8. |
Имущество |
17 640 623 |
17 493 064 |
16 174 890 |
16 835 792 |
1.9. |
Прочие активы |
14 501 160 |
13 364 850 |
14 386 609 |
10 424 848 |
|
Итого АКТИВЫ |
1 490 186 263 |
1 500 853 403 |
1 421 104 559 |
1 377 302 853 |
|
ПАССИВЫ |
|
|
|
|
2.1.1. |
Уставный капитал |
40 438 324 |
40 438 324 |
40 438 324 |
40 438 324 |
2.1.2. |
Добавочный капитал |
7 653 424 |
7 446 825 |
5 003 670 |
6 367 141 |
2.1.3. |
Нераспределенная прибыль прошлых лет (непокрытые убытки прошлых лет) |
138 919 552 |
147 040 875 |
124 686 771 |
124 686 769 |
2.1.4. |
Неиспользованная прибыль (убыток) за отчетный период |
1 179 037 |
1 029 752 |
20 384 971 |
10 386 592 |
2.1.5. |
Прочая переоценка и резервный фонд |
3 393 320 |
3 393 320 |
3 393 320 |
3 393 320 |
2.1. |
Источники собственных средств |
191 583 657 |
199 349 096 |
193 907 056 |
185 272 146 |
2.2. |
Резерв на возможные потери |
65 714 212 |
64 306 791 |
69 098 140 |
67 347 188 |
2.3.1. |
Средства кредитных организаций |
117 037 771 |
155 382 434 |
82 040 373 |
114 633 062 |
2.3.2. |
Средства юр. лиц |
773 704 773 |
723 251 417 |
707 348 356 |
708 434 219 |
2.3.3. |
Средства бюджетов, Минфина, субъектов РФ и органов местного самоуправления |
40 000 067 |
62 000 000 |
62 200 000 |
136 |
2.3.4. |
Вклады (средства) физ.лиц и индивидуальных предпринимателей |
245 433 658 |
237 960 635 |
243 522 067 |
218 660 974 |
2.3.5. |
Прочие привлеченные средства юридических и физических лиц (вкл. незавершенные расчеты) |
87 505 |
852 291 |
807 883 |
347 874 |
2.3.6. |
Выпущенные долговые обязательства |
45 920 |
45 920 |
45 920 |
6 346 937 |
2.3.7. |
Обязательства по уплате процентов |
16 575 647 |
15 891 995 |
14 738 676 |
37 476 497 |
2.3. |
Привлеченные средства |
1 192 885 341 |
1 195 384 692 |
1 110 703 275 |
1 085 899 699 |
2.4. |
Прочие обязательства |
7 629 653 |
7 673 103 |
3 273 499 |
5 236 838 |
2.5. |
Финансовые обязательства, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток |
32 373 400 |
34 139 721 |
44 122 589 |
33 546 982 |
|
Итого ПАССИВЫ |
1 490 186 263 |
1 500 853 403 |
1 421 104 559 |
1 377 302 853 |
|
ВНЕБАЛАНС |
|
|
|
|
4.4.1.1. |
Ценные бумаги |
91 243 440 |
89 793 921 |
84 276 189 |
70 825 468 |
4.4.1.2. |
Имущество |
1 098 705 494 |
1 129 194 775 |
1 182 843 410 |
1 062 546 370 |
|
Обеспечение по размещенным средствам |
1 189 948 934 |
1 218 988 696 |
1 267 119 599 |
1 133 371 838 |
4.4.1.3. |
Выданные гарантии и поручительства |
197 141 972 |
200 396 136 |
199 659 146 |
173 737 227 |
4.4.1.4. |
Неиспользованные лимиты по выдаче гарантий |
498 388 430 |
517 043 473 |
547 180 831 |
526 069 397 |
4.4.1.5. |
Условные обязательства некредитного характера |
225 857 |
255 207 |
611 444 |
659 132 |
4.4.1.6. |
Неиспользованные кредитные линии и овердрафт |
609 061 591 |
614 722 082 |
262 825 590 |
298 049 018 |
|
Условные обязательства |
1 304 817 850 |
1 332 416 898 |
1 010 277 011 |
998 514 774 |
Приложение 6. Основные дочерние компании
Наименование |
ИНН |
Местонахождение |
Доля в УК, % |
ЮНИКРЕДИТ ЛИЗИНГ, ООО |
7710446378 |
г. Москва, ул. Дмитровка Б., д. 5/6 стр. 2 |
100,00% |
БАРН БВ |
|
Нидерланды, 1044 AN, Амстердам, Хорнвег 32 |
40,00% |
1 марта 2018 года в результате сделки между Группой и единственным акционером ЮниКредитС.п.А., Группа приобрела 40% в капитале БАРН Б.В. (Нидерланды), компании, являющейся 2013 года единственным акционером АО «РН Банк» (РФ). Остальные 60% в уставном капитале БАРН Б.В. принадлежат компании РН СФ Холдинг Б.В. (Нидерланды), являющейся совместным предприятием с равным участием (50%-50%) РСИ Банк С.А. и Ниссан Мотор Ко., Лтд.
Приложение 7. Отраслевая структура кредитного портфеля и концентрация средств клиентов по МСФО
Отраслевая структура кредитного портфеля Группы по МСФО (на 31.12.2018 года)
Средства клиентов (по типам) в пассивах по МСФО (на 31.12.2018)
Приложение 8. Динамика финансовых результатов и активов Банка с 2008 года.
Динамика финансовых результатов (млн. руб.)
Динамика активов (млн. руб.) и темпов их прироста (год/к году, %).
Приложение 9. Схема взаимосвязей банка и лиц, под контролем либо значительным влиянием которых находится банк
[1] Рейтинг moneyzzz (совместно с @riskovik):
- A – Нет ограничений – Высокий уровень надежности
- B – Ограничения в рамках АСВ – Средний уровень надежности
- C – Не размещать – Низкий уровень надежности
[2] https://www.moex.com/ru/listing/free-float.aspx
Предыдущее заключение
Развернуть